高盛花费1亿美元来减少股票交易的毫秒数

高盛(Goldman Sachs)正在瞄准全球最大的量化对冲基金。

据高盛合伙人兼电子交易首席技术官迈克•布鲁姆(Mike Blum)称，该投资银行最近批准了一项耗资超过1亿美元的三年计划，以改革其股票交易平台。

该项目名为Atlas，位于希腊上帝之后，旨在加速高盛自2014年以来在华尔街股票技术军备竞赛中落后的转变。从技术角度来看，Renaissance Technologies和Two Sigma等巨额定量基金是最苛刻的客户之一，包括摩根士丹利和摩根大通在内的竞争对手一直在争相为这些基金经理提供服务。

“通过这项投资，我们正在努力解决定量对冲基金领域的问题，并且这样做是为了为我们的客户创造一种无缝的体验，并且只是努力提高他们的工作效率，”Blum说。 ，一位25年的电子交易资深人士，于2017年加入高盛。

随着高盛(Goldman)，摩根士丹利(Morgan Stanley)和摩根大通(JP Morgan)等公司赢得更大份额的萎缩馅饼，股票交易变得越来越残酷。今年迄今为止，这三家银行的股票交易收入为114亿美元，比2018年低14%。三家银行都投资于最新的电子交易技术，因为全球更多的交易量转向屏幕。

追求大数量

通过Atlas，高盛瞄准了十几个定量基金，旨在代表一系列交易风格，理论上如果他们能够满足这一群体，他们就可以满足任何类型的对冲基金或资产管理客户。

该项目将该技术应用于其核心交易平台，旨在提高速度和可靠性，并将其扩展到全球32个市场以及其他功能，包括清算和结算交易，分配股票，贷款股票和交易报告，Blum说。

“随着我们学习量化客户群以及他们的需求和需求，我们决定采用该技术，并基本上将其转变为可用于解决许多不同问题的框架，”Blum说。

在1993年开始于位于南卡罗来纳州的小型自动交易台的整个职业生涯中，Blum一直致力于改进他的电子交易方法。

他说，他和其他电子交易先驱的设计理念是：使用所谓的微服务将复杂的问题分解为易于解决的问题。有了这个，以及被称为事件采购的开发者战略，高盛的系统变得快速，可定制和可靠。

微秒

Blum表示，其中一个目标是提高公司在交易订单上的表现，该交易订单持续一微秒(百万分之一秒)到大约30秒，这是该银行过去可能遇到的短期订单。他说，在某些情况下，花费数百毫秒的交易将比100微秒快。

他说，一些交易商也会同时发送数百或数千笔交易，Atlas将能够压缩银行消化这些订单所需的时间。

“随着我们在全球范围内推出它们，他们绝对应该看到速度大幅提升，”Blum说。“他们应该看到执行质量上升，不仅仅是因为速度，而是我们完全重写我们的算法，我们带来了更多的研究人员，更多的数量来改善我们的算法。”

据电子交易合伙人兼首席技术官迈克•布鲁姆(Mike Blum)称，高盛最近批准了一项耗资超过1亿美元的三年计划，以改革其股票交易平台。

从技术角度来看，像Renaissance Technologies和Two Sigma这样的巨额定量基金是最苛刻的客户之一，而竞争对手摩根士丹利和摩根大通一直在努力争取服务。

“随着我们在全球范围内推出它们，他们绝对应该看到速度大幅提升，”Blum说。